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  第65节:到香港IPO去 (2007)(7)

作者:许晓辉/刘峰/魏雪峰 当前章节:1630 字 更新时间:2026-6-22 23:22

记者从消息人士处获知,昨日下午,金山公司总裁兼CEO雷军已经带领公司首席财务官、首席运营官赶赴香港,预备参加18日的一场投资人午餐会,那是金山上市路演的第一场说明会。据了解,此次金山的路演遍及中国香港、新加坡、美国、欧洲等地。

根据此前传出的消息,金山公司将于10月9日正式在香港联交所上市,上市保荐人为雷曼兄弟和德意志银行,融资额预计在7.8亿至15亿港元之间。

据投行界猜测,金山之所以选择在香港上市,是因为沟通成本与上市成本较低。互联网分析师秦川则认为,港股中还没有一只网络游戏概念股,这对于金山在香港融资十分有利。

不过,上市是否会引起金山的转型目前还是悬念。由于同时拥有办公软件、安全软件和网络游戏业务,以哪一类业务为重点包装上市是金山必须完成的选择题,而这也可能影响到该公司未来的发展走向。记者从接近金山的人士处了解到,金山的路演可能会偏重网络游戏概念,但也一定会对投资人强调软件业务的成长潜力。

从香港到洛杉矶 在整个上市过程中,路演是一个非常重要的环节。用通俗的话讲,就是公司高管向投资机构和投资者销售公司的一个过程。路演一般会在上市挂牌前夕举行,持续约半个月的时间。

按照比较专业的定义,路演译自英文Roadshow,"是国际上广泛采用的证券发行推广方式,指证券发行商发行证券前针对机构投资者的推介活动。活动中,公司向投资者就公司的业绩、产品、发展方向等做详细介绍,充分阐述上市公司的投资价值,让准投资者们深入了解具体情况,并回答机构投资者关心的问题。路演的目的是促进投资者与股票发行人之间的沟通和交流,以保证股票的顺利发行。在海外股票市场,股票发行人和承销商要根据路演的情况来决定发行量、发行价和发行时机。"

9月18日,星期二,金山上市路演的第一场投资者午餐推介会在香港金钟道88号太古广场港丽酒店(Conrad Hotel)举行。金山高管、雷曼兄弟、德意志银行的代表,向机构投资者、基金经理、分析师、证券销售人员等近百人介绍金山软件的辉煌历史和可预期的未来。

许多知名投资机构都到达了午餐会的现场,现场提问热烈。经过现场的产品演示与金山高管的介绍,投资者对认购金山软件股票的兴趣和信心大增,这正是路演的价值所在。为防止招股书以路演信息提前泄露,午餐会严格限制进场者身份,防止香港当地媒体或未经邀请的人士进场。

9月19日,星期三,仍然有香港媒体获知了路演的信息,抢先做了报道:金山软件每股招股价定为2.9~3.6港元,散户入场费为3?636港元;该公司将发行2.13亿股,其中1.98亿股为新股,预计募资金额将最多达7.67亿港元。

"早上6点准时起床,与国内的同事和亲人通电话,并收发邮件;7点拖着行李箱出酒店用早餐;8点会见投资者;下午2点,搭乘飞机到下一站--纽约。这是伦敦时间9月24日雷军一天的行程。作为北京金山软件有限公司CEO,雷此行是为即将IPO的金山展开路演。"《21世纪经济报道》记者侯继勇这样写道。

与香港投资者会面之后,求伯君、雷军、任健、王东晖又马不停蹄赶往新加坡、伦敦、纽约、波士顿、旧金山、洛杉矶展开路演。考虑到欧洲投资者对网络游戏概念并不热衷,金山把重点放在亚洲和美洲。

伦敦来信 在香港、新加坡完成路演之后,雷军一行即马不停蹄地赶往伦敦,下榻在Mandarin Oriental Hotel。作为国际金融中心,在很多公司的上市路演计划中,伦敦都是非常重要的一站。在投资银行的安排下,金山高管在伦敦做巡回演说、与投资者进行面对面的交流,充分展示金山的商业计划。

9月22日,星期六,下午5时38分,正在伦敦路演的雷军给金山的同事发了一封邮件: 各位: 我们周一开始路演,在香港两天、新加坡两天,现在在伦敦。

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